Guerre Monetarie e Contraddizioni del Capitalismo

I conflitti monetari che sono scoppiati la scorsa settimana tra gli Stati Uniti, la Cina e il Giappone sono un'indicazione delle profonde contraddizioni al cuore dell'economia capitalista mondiale.

di Nick Beams
I disaccordi tra gli Stati Uniti e la Cina sul tasso di cambio tra il dollaro e lo yuan alimentano le tensioni monetarie internazionali da un pò di tempo. Ma Mercoledì scorso, il conflitto è diventato più complesso quando il governo giapponese è intervenuto sui mercati monetari. Investendo oltre 23 miliardi di dollari, le autorità monetarie giapponesi hanno abbassato il valore dello yen di circa il 3% rispetto al dollaro USA.


L'importanza dell' intervento non sta solo nella grandezza della somma, ma nel fatto che il governo giapponese ha agito unilateralmente. Questo gesto ha attirato le critiche delle autorità europee secondo le quali "azioni unilaterali non sono la soluzione agli squilibri mondiali" ed è stato condannato dal presidente del Commissione bancaria del Senato USA, Chris Dodd, che ha detto che l'intervento "viola gli accordi internazionali". Tuttavia, ed è significativo, l'amministrazione Obama, che vede il Giappone come un alleato nel suo conflitto con la Cina, non ha rilasciato commenti.

Le tensioni tra Stati Uniti e Cina sono stati nuovamente evidenti la scorsa settimana quando il segretario dell Tesoro USA, Timothy Geithner, ha testimoniato davanti al Congresso chiedendo che la Cina permetta alla sua moneta a crescere a un ritmo più veloce rispetto al dollaro USA. L'amministrazione Usa, ha detto, "considerando l'importante questione degli strumenti, sono a disposizione degli Stati Uniti ed approcci multilaterali, che potrebbero aiutare le autorità cinesi ad agire più in fretta". Come ha fatto notare da ex Segretario del Lavoro sotto Clinton, Robert Reich, "tradotta", voleva dire: "Siamo sul punto di minacciare con sanzioni commerciali. Altri commentatori hanno anche osservato che la controversia monetaria indica che il mondo si era avvicinato al tipo di guerre commerciali che avevano caratterizzato il 1930.

La fonte immediata di antagonismo si trova negli sforzi delle grandi potenze capitaliste per contrastare gli effetti della stagnazione dell'economia globale, espandendo le loro esportazioni. L'amministrazione Obama vuole un dollaro più debole per rendere più competitiva l'industria americana, ma le autorità cinesi temono che un aumento troppo rapido del valore dello yuan  facciano crollare le imprese manifatturiere che operano su bassi margini di profitto, cosa che potrebbe tradursi in disoccupazione e alimentare le tensioni sociali. Gli esportatori giapponesi sostengono che possono operare a scopo di lucro fin tanto che il dollaro venga scambiato a 80 e qualche yen, e insistono sul fatto che il valore della valuta giapponese è scesa a 95 per 1 dollaro USA. Le potenze europee, in particolare la Germania, le cui esportazioni rappresentano circa il 40% del PIL, vogliono mantenere il valore dell'euro intorno all' 1,30 dollari, più dell' 1,50 raggiunto lo scorso anno.

Anche se questi conflitti sono alimentati dalla situazione economica globale, immediatamente, hanno in realtà un significato storico più profondo. Essi rappresentano una forma di contraddizione insanabile del capitalismo: quella tra l'economia globale e la divisione del mondo in Stati-nazioni.

Ogni nazione capitalista ha la propria moneta, che è sostenuto dal potere dello Stato all'interno dei suoi confini. Ma nessuna moneta costituisce in se una valuta mondiale. Tuttavia, per il funzionamento del sistema capitalistico, ci deve essere un mezzo di pagamento riconosciuto a livello internazionale.

Inizialmente questo ruolo era svolto dall' oro ed altri metalli preziosi. Tuttavia, con l'espansione dell'economia capitalista, soprattutto dopo la seconda metà del 19° secolo, il sistema monetario basato su un metallo (oro, argento, per esempio) è diventato sempre più restrittivo e ha ha dovuto trovare un'altra strada. L'ascesa della Gran Bretagna come potenza economica dominante, ha fornito i mezzi attraverso i quali ciò si è compiuto.

Mentre l'oro è rimasto la base ufficiale del sistema monetario globale, in pratica l'economia mondiale ha sempre operato su uno standard della sterlina. Rispecchiando la forza dell'economia e del sistema finanziario britannico, in gran parte dovuto alle ingenti risorse provenienti dall'India e da altre parti dell'Impero britannico, la sterlina ha funzionato come moneta mondiale.

Tuttavia, la situazione è radicalmente cambiata dopo la prima guerra mondiale. La Gran Bretagna è emersa dalla guerra come il vincitrice, ma aveva vissuto un notevole declino economico in rapposrto ai suoi rivali. Per pagare la guerra, aveva abbandonato il gold standard, il che significa che la lira sterlina non era così buona come l'oro.

Il tentativo da parte del governo britannico di ripristinare il gold standard nel 1925, crollò nel 1931, quando in mezzo ad una crisi bancaria europea, la sterlina è stata svalutata. Durante il resto del decennio, l'economia globale è rimasta impantanata nella Grande Depressione e il mercato mondiale si è fratturato in blocchi economici rivali, determinando lo scoppio della guerra nel 1939.

Gli accordi di Bretton Woods del 1944, sotto i quali il dollaro statunitense era legato all'oro per un valore di 35 dollari l'oncia, avevano lo scopo di istituire un sistema monetario mondiale vitale senza il quale l'economia mondiale sarebbe rapidamente tornata alle condizioni del 1930.

L'accordo, in cui il dollaro statunitense, in virtù dell' immensa superiorità economica del capitalismo americano, ha effettivamente funzionato come moneta mondiale, ha svolto un ruolo decisivo nel restauro del commercio mondiale e dei flussi di capitale. Tuttavia, il sistema di Bretton Woods si basava su una contraddizione. Il mantenimento di liquidità internazionale ha chiesto un esodo di dollari USA al resto del mondo. Ma questo esodo indebolisce il rapporto tra dollaro e oro, visto che i dollari che circolano nell'economia globale sono aumentati molto di più dell' oro detenuto dal Tesoro USA.

Il divario tra il dollaro e l'oro è aumentato costantemente negli anni '60 finché il presidente il presidente Nixon dichiara, il 15 agosto 1971, che il dollaro non poteva più essere riscattato in oro. Con la fine del sistema di Bretton Woods, la possibilità per il dollaro USA di continuare ad operare come moneta globale, si basa sulla forza dell'economia americana e dei suoi mercati finanziari. Ma questa forza è stata costantemente indebolita.

Nella fine degli anni '80, gli Stati Uniti non erano più i principali paesi creditori del mondo, ma erano diventati il loro debitore principale, dipendente dalle entrate di capitale dal resto del mondo. Questo afflusso mascherato, a un certo punto, è stato il decadimento e deterioramento del sistema finanziario statunitense. Ma ciò è periodicamente apparso sulla superficie in una serie di crisi, a cominciare dal crollo finanziario del 1987 continuando nel corso degli anni '90: la crisi di obbligazioni del 1994, lo scioglimento dell' hedge fund Long Term Capital Management nel 1998 e lo scoppio della bolla tecnologica nel 2000-2001, si conclude con la crisi innescata dal crollo di Lehman Brothers il 15 settembre del 2008.

La crisi finanziaria globale che ha seguito i conflitti sulla moneta sono indicativi di una intensificazione della contraddizione tra economia mondiale e del sistema degli Stati-Nazione. L'economia capitalista mondiale richiede una riserva di moneta stabile - una valuta globale - se si vuole operare. Ma il dollaro americano è sempre più incapace di svolgere questo ruolo. E non c'è altra valuta, sia l'euro, come lo yen o il renminbi, che possono sostituirlo.

La crescente perdita di fiducia nella moneta cartacea trova la sua eco nell' aumento del prezzo dell'oro, che supera regolarmente il suo record. Ma un ritorno al gold standard non è una soluzione praticabile in quanto essa comporta una forte contrazione del credito, che farebbe precipitare l'economia mondiale in una depressione paragonabile o superiore a quella del 1930.

Tenuto conto di queste perturbzioni sempre più grandi, si avanza a volte la possibilità che le grandi potenze potrebbero arrivare a qualche accordo, in linea con l'accordo del Plaza del 1985 in base al quale una diminuzione del valore del dollaro era stata organizzata con un accordo internazionale. Ma basta considerare le differenze tra la situazione nel 1985 e oggi per vedere che un simile progetto non può essere realizzato. Venticinque anni fa, gli Stati Uniti avevano ancora l'egemonia economica e le economie dei paesi dell'Atlantico erano al centro della crescita globale. Questo non è più il caso oramai: gli Stati Uniti sono in declino economico e il centro di gravità dell'economia vaa rapidamente verso l'est.

Senza dubbio, la crisi valutaria si svilupperà in modo tortuoso in futuro. Ma la logica generale del suo sviluppo è evidente. L'economia mondiale sarà sempre più frammentata secondo le linee di rivalità regionali e blocchi di valuta, il che suggerisce ancora una volta lo spettro del conflitto militare.

L'unico modo per impedire questo disastro è di lottare per il programma di internazionalismo socialista - l'inversione del sistema del profitto e del sistema degli stati-nazione su cui si basa e la creazione di un'economia globale razionalmente pianificata.

Fonte: http://www.wsws.org/francais/News/2010/sep2010/mone-s29.shtml